哈喽大家好，今天老张带大家聊聊无人配送这顶流赛道最近不太平，刚有新石器一路开挂领跑，那边就爆出大瓜。

　　财联社消息，九识智能正与菜鸟就无人车业务深度整合展开洽谈，双方拟通过股权合作与业务重组打造联合体，并非已确定组建“超级联盟”。这哪是简单合作啊，分明是行业要变天的信号，看得人眼花缭乱。

　　我敢说，这事儿不是临时起意，是双方战略互补的选择！先看菜鸟，近几年在即时零售上跟开了挂似的卡点布局。

　　10月下旬刚掺和淘宝闪购，12月18号又官宣和天猫超市联手升级服务，预计到1月底，通过新开、增开闪购仓，助力天猫超市在全国31座城市的淘宝闪购实现最快4小时达，实行“上午下单下午达、夜间下单次晨达”模式。

　　九识这边更有意思，看着风光无限——2025年完成1亿美元B4轮融资，截至本轮B轮累计融资近4亿美元，同年10月中标中国邮政2025年无人车租赁集中采购项目。

　　包揽全部标必赢中国段，其中4个包件为主供应商，承担至少五成核心运力，涉及超7000台无人车，这也是全球最大规模无人车集中采购项目。

　　但我扒了下，它背后悬着一颗定时炸弹：核心团队核心成员来自京东物流！创始人孔旗、联合创始人朱伟铖、庄立，2021年9到10月扎堆离职，后续还有十余名京东无人车核心研发人员加入九识。

　　京东早就憋不住了，2024年11月20号直接向公安机关报案，指控九识智能侵犯商业秘密，提交了技术文档、源代码日志、专利比对报告等证据，目前案件仍在调查中，九识至今未作回应。这事儿没定论，谁心里不慌啊？

　　所以跟菜鸟合作，对九识来说既是“续命稻草”，能拿到稳定场景验证技术，更是“安全盾牌”，有巨头背书能降低纠纷带来的风险。在我看来，这根本不是甜蜜奔赴，是俩家各取所需、优势互补的战略选择！

　　别以为俩家联手就能高枕无忧，我敢打包票，这联盟背后全是坑！首先就是整合难，企业合作哪是“1+1=2”那么简单？菜鸟内部业务线杂得很，资源分配说变就变。

　　九识要平衡自己的发展节奏，还得操心知识产权合规的事儿，俩家的数据标准、利益分配怎么谈？

　　必赢中国在我看来，技术对接都是小事，深层的组织协同才是致命伤，万一战略分歧或者利益没谈拢，这联盟随时可能散伙。更要命的是，外面还有个“神仙打架”级别的对手——新石器。

　　新石器2025年的操作简直逆天：9月完成第10000台无人物流配送车下线交付，成为全球首个万台规模无人配送车队，10月底拿下超6亿美元D轮融资，这可是中国自动驾驶领域最大的私募融资，也是2025年中国规模最大的私募股权融资之一。

　　现在它与九识智能共同占据国内无人配送车市场约80%份额，稳居行业头部，已形成“技术-产能-市场”的闭环，妥妥的行业领头羊。

　　九识虽与新石器同属第一梯队，但双方在产能规划上各有侧重，现在要是和菜鸟的合作磨磨蹭蹭出不了成效，别说赶超了，能不能保住现有市场都难。

　　这外部压力跟内部隐患一叠加，我觉得这联盟就是“戴着镣铐跳舞”，想成事儿得闯过好几关。

　　这波操作看着是俩家的事儿，实则给整个无人配送行业划了条新赛道——以前是单点拼技术、拼车辆，现在直接进入“生态抱团”的神仙打架模式。

　　接下来行业要开始大洗牌了：要么像他俩一样找盟友组队，要么咬牙砸钱全栈自研，那些没技术没场景的中小玩家，生存空间只会越来越窄。

　　但这也不是说中小玩家就没活路了，在我看来，巨头抱团搞通用场景，恰恰给细分领域留了机会。

　　比如社区团购的最后100米配送、校园里的零食饮料配送、偏远地区的小件物流，这些巨头看不上的细分场景，反而能成为中小玩家的“避风港”。